Analyse de l'EUR/USD 5M

EUR/USD a montré des échanges positifs lundi et a ouvert avec un gap haussier. C'était la réaction du marché aux résultats du premier tour des élections législatives en France, qui a été remporté par le parti d'extrême droite dirigé par Marine Le Pen. Avec tout le respect dû aux événements politiques, nous pensons qu'ils ne devraient pas mener le marché. Dans la seconde moitié de la journée, le prix est retourné près de son niveau d'ouverture, comme pour compenser le mouvement du matin.

Il y avait également beaucoup de données macroéconomiques hier. Nous ne nous attarderons pas sur les indices d'activité des affaires dans les secteurs manufacturiers de l'Allemagne, de l'UE et des États-Unis, car ce sont des rapports secondaires dans les deuxièmes estimations pour juin. Cependant, l'Indice des Prix à la Consommation en Allemagne a chuté plus que prévu – à 2,2 %, et cela est significatif. Cela augmente la probabilité de voir une deuxième baisse du taux directeur de la Banque Centrale Européenne dès septembre. Lors de la session américaine, l'indice de l'activité manufacturière ISM a été publié, marquant le premier rapport américain important de la semaine. Il s'est révélé plus faible que prévu. L'activité des affaires a chuté à 48,5 points, alors que les experts avaient prédit une augmentation à 49,1 points. Néanmoins, le dollar a continué à augmenter dans la seconde moitié de la journée, en compensant le déclin du matin.

Les signaux de trading lundi laissaient beaucoup à désirer. Le prix a formé deux signaux d'achat autour de la ligne Senkou Span B et deux signaux de vente. Les signaux d'achat se reflétaient mutuellement, tout comme les signaux de vente. Par conséquent, les traders pouvaient ouvrir une position longue et une position courte. La position longue n'a pas apporté de profit – elle s'est clôturée avec une petite perte. La position courte a permis un gain d'environ 20 pips. La volatilité aujourd'hui était encore faible, malgré l'abondance des événements macroéconomiques et politiques.

Rapport COT :

Le dernier rapport COT est daté du 25 juin. La position nette des traders non commerciaux est restée haussière pendant longtemps et le demeure. La tentative des baissiers de prendre le dessus a lamentablement échoué. La position nette des traders non commerciaux (ligne rouge) a diminué ces derniers mois, tandis que celle des traders commerciaux (ligne bleue) a augmenté. Actuellement, elles sont à peu près égales, indiquant une nouvelle tentative des baissiers de s'emparer de l'initiative.

Nous ne voyons aucun facteur fondamental capable de soutenir la force de l'euro à long terme, tandis que l'analyse technique suggère également une continuation de la tendance baissière. Trois lignes de tendance descendante sur le graphique hebdomadaire suggèrent qu'il y a de bonnes chances de déclin supplémentaire. Dans tous les cas, la tendance baissière n'est pas rompue.

Actuellement, les lignes rouge et bleue se rapprochent, ce qui indique une accumulation de positions courtes sur l'euro. Au cours de la dernière semaine de déclaration, le nombre de positions longues pour le groupe non commercial a diminué de 4 100, tandis que le nombre de positions courtes a augmenté de 12 300. En conséquence, la position nette a diminué de 16 400. Selon les rapports COT, l'euro a encore un potentiel de déclin significatif.

Analyse de EUR/USD 1H

Sur le graphique d'une heure, l'EUR/USD continue de former une nouvelle tendance baissière, qui fait partie de la tendance globale. Nous nous attendons toujours à une baisse de la monnaie unique, mais la paire traverse actuellement une correction, qui pourrait durer encore une semaine. La volatilité reste faible, ce qui rend l'analyse et la négociation assez difficiles. Des signaux de vente sont nécessaires pour une nouvelle vague de la tendance baissière, et il n'y en a actuellement aucun – le prix montre une dynamique latérale depuis deux semaines.

Le 2 juillet, nous mettons en avant les niveaux suivants pour le trading: 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0836, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, ainsi que les lignes Senkou Span B (1,0742) et Kijun-sen (1,0722). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent bouger au cours de la journée, il faut donc en tenir compte lors de la reconnaissance des signaux de trading. N'oubliez pas de placer un Stop Loss au seuil de rentabilité si le prix a évolué de 15 pips dans la direction prévue. Cela vous protégera contre les pertes potentielles si le signal s'avère faux.

Aujourd'hui, le rapport sur l'inflation de la zone euro pour juin sera publié, mais la réaction du marché pourrait être faible. La présidente de la Banque centrale européenne, Christine Lagarde, prendra également la parole, mais hier, elle n'a fourni aucune information significative au marché. On peut attendre plus du discours du président de la Réserve fédérale, Jerome Powell. De plus, le rapport JOLTs sur le nombre d'offres d'emploi aux États-Unis pour mai retiendra l'attention des investisseurs.

Description du graphique :

Les niveaux de support et de résistance sont des lignes rouges épaisses près desquelles la tendance peut se terminer. Ils ne fournissent pas de signaux de trading ;

Les lignes Kijun-sen et Senkou Span B sont les lignes de l'indicateur Ichimoku, tracées sur une période de 1 heure à partir de la période de 4 heures. Elles fournissent des signaux de trading ;

Les niveaux extrêmes sont des lignes rouges fines à partir desquelles le prix a rebondi plus tôt. Elles fournissent des signaux de trading;

Les lignes jaunes sont des lignes de tendance, des canaux de tendance et tout autre modèle technique ;

L'indicateur 1 sur les graphiques COT est la taille nette de la position pour chaque catégorie de traders ;