Ф'ючерси на американські фондові індекси в п'ятницю різко знизилися, але потім повернулися до зростання після виходу досить сильної статистики щодо американської економіки. Попри те, що існують ризики більш тривалої політики високих відсоткових ставок, трейдери однаково купують ризикові активи й очікують зниження вартості запозичень від багатьох банків уже в березні наступного року. Ф'ючерси на S&P 500 сьогодні впали на 0,2%, тоді як високотехнологічний NASDAQ втратив близько 0,2%. Промисловий Dow Jones просів на 0,1%. Європейський індекс Stoxx 600 також знизився. Прибутковість 10-річних держскарбничих облігацій зросла на три базисних пункти, до 4,25%.
Щодо валют, то єна втратила ще близько 1% після того, як з'явилися повідомлення, що посадовці Банку Японії не бачать необхідності поспішати зі скасуванням програми від'ємних відсоткових ставок, посилаючись на недостатні докази того, що зростання заробітної плати підживлює інфляцію. Хоча ще на початку минулого тижня долар падав зовсім на протилежних очікуваннях.
Попереду у нас важливі економічні дані та засідання центральних банків, які перевірять на міцність оптимізм інвесторів щодо швидкого зниження відсоткових ставок. Уже завтра вийдуть дані щодо інфляції у США, а в середу буде опубліковано рішення Федеральної резервної системи щодо грошово-кредитної політики. Роздрібні продажі вийдуть у четвер, коли відбудуться засідання Європейського центрального банку і Банку Англії.
Очевидно, це буде останній важкий тиждень цього року, після чого настане святковий період неліквідності. Але попри те, що центральні банки, ймовірно, чинитимуть опір зниженню ставок, найімовірніше, висхідний імпульс на ринку продовжиться, тож можна ставити на ралі Санта-Клауса.
Нагадаю, що саме сильні економічні показники США, що підсилюють очікування того, що ФРС зможе приборкати інфляцію, не спричиняючи рецесії, сприяли шеститижневому ралі індексу S& 500. Індекс піднявся до найвищого рівня з березня 2022 року, і досить багато економістів прогнозують продовження ралі наступного року.
З найоптимістичніших прогнозів можна виділити зростання S&P500 до 5200 пунктів до кінця 2024 року. Це приблизно на 13% вище поточних рівнів. У Citigroup Inc. вважають, що ринок підніметься приблизно до 5100. У UBS Global Wealth Management належить до тих, хто налаштований більш обережно. У компанії прогнозують, що індекс S&P 500 до кінця 2024 року становитиме 4700 пунктів.
Щодо цін на нафту, то сьогодні вони продовжили падіння після того, як побоювання того, що пропозиція перевищить попит, спровокували найдовшу тижневу смугу невдач за останні п'ять років.
Біткоїн продемонстрував різке падіння в районі $40 000, але потім досить швидко відновив більшу частину втрат. Акції, пов'язані з криптовалютою, також впали.
Премаркет:
Акції виробника комп'ютерних тачпадів Synaptics зросли більш ніж на 4,8% після того, як JPMorgan оголосив про перегляд акцій у бік "купувати". Як каталізатор компанія назвала найкращу у своєму класі комбіновану технологію Wi-Fi і Bluetooth, яку, за її словами, Synaptics використовує для подальшого збільшення частки ринку. Цільова ціна JPMorgan на грудень 2024 року в $130 передбачає потенціал зростання на 31%.
Акції компанії First Solar, що виробляє сонячну енергію, підскочили більш ніж на 4% на тлі підвищення рейтингу Morgan Stanley до "вище за ринок" з "рівної ваги", але в підсумку завершили день зниженням на 0,4%. Фірма вказала на кілька чинників, включно зі зниженням відсоткових ставок і зростанням прибутку, які можуть значно підвищити акції наступного року. Morgan Stanley також підвищив цільову ціну акцій до $237.
Акції Wix.com зросли на 1% після того, як Bank of America знову дозволив їх купувати. Причинами для підвищення рейтингів банк назвав недооцінений прибуток компанії поряд з її стратегією штучного інтелекту.
Папери Paramount зросли більш ніж на 14% після того, як у численних повідомленнях йшлося про те, що Skydance і RedBird Capital мають на меті поглинання National Amusements, якій належить більша частина акцій медіагіганта.
Що стосується технічної картини S&P500, то попит на індекс повернувся. Основне завдання покупців на сьогодні полягатиме в захисті $4582, а також контролі над $4609. Це допоможе повернути висхідний тренд, а також відкриє можливість до ривка на новий рівень $4637. Не менш пріоритетним завданням биків буде і контроль над $4660, що зміцнить позиції покупців. У разі руху вниз на тлі зниження попиту апетиту до ризику покупці просто зобов'язані заявити про себе в районі $4582. Пробій швидко зіштовхне торговий інструмент назад на $4553 і відкриє дорогу до $4515.
